DEX

Cos'è un DEX?

DEX è la parte centrale della DeFi. Viene utilizzato per facilitare il trading di asset e la liquidità nell'intero ecosistema. Per la maggior parte degli utenti, il primo concetto che devono affrontare è DEX quando entrano nel mondo della DeFi. Presumo che tu abbia già provato Uniswap (il più grande DEX su ETH) prima?

Il significato di DEX

Abbreviazione di scambio decentralizzato, DEX è uno scambio basato su blockchain. Invece di archiviare le risorse degli usi e i dati personali nei server, funziona solo come un'infrastruttura per abbinare i venditori agli acquirenti in base alle loro esigenze di vendita e acquisto di risorse digitali. Con il supporto dei motori di corrispondenza, questo tipo di scambio avviene direttamente tra i partecipanti (peer to peer).

Vantaggi dei DEX

Uno scambio centralizzato (CEX) memorizza e controlla le risorse dei suoi clienti mentre un DEX non lo farà.

In un DEX, le risorse sono decentralizzate dagli utenti o dal software di scambio. Così facendo, non ci sarà un'unica entità che prende possesso di tutte le criptovalute in uno scambio. Pertanto, la perdita può essere ridotta in modo significativo.

Due caratteristiche principali del DEX:

1. Anonimato.

Hai solo bisogno di una chiave pubblica per usare CEX. Inoltre, alcuni fondatori di CEX affermano di essere responsabili solo dello sviluppo di software open source, quindi possono evitare problemi relativi a KYC e AML.

2. Sicurezza.

Negli ultimi 10 anni, CEX come Mt. Gox e Coincheck hanno assistito a più di 30 attacchi di hacker. Il tentativo di entrare nei CEX per il furto di beni non si è mai fermato. Ogni giorno ci sono hacker che cercano di trovare vulnerabilità su CEX attraverso approcci diversi. Poiché i DEX sono distribuiti su un'ampia rete di computer, è molto difficile attaccarli. Quando non esiste un singolo punto di accesso e punto di errore, il trading in DEX è più sicuro.

Svantaggi del DEX

1. Bassa liquidità e profondità di mercato poco profonda

DEX è ancora meno popolare di CEX. Pertanto, i DEX hanno relativamente meno client; minore liquidità e volume degli scambi.

2. Mancanza di impostazioni di trading professionali

Non è così conveniente per i trader DEX utilizzare la piattaforma a causa della mancanza di opzioni di trading senior. In un ambiente decentralizzato, è piuttosto difficile eseguire trading algoritmico e trading ad alta frequenza.

3. Inconveniente

Per utilizzare un DEX, devi connetterti a una DApp e persino installare un client DEX offline. Per completare il trading, potresti dover dotare il tuo computer di un nodo indipendente e rimanere online.

Differenze tra DEX e CEX

Le differenze tra DEX e CEX sono le seguenti:

1. Diversi controlli sui tuoi fondi

In un CEX, la piattaforma si fa carico delle risorse degli utenti. Gli utenti devono trasferire i propri fondi sui portafogli CEX. La funzione di custodia degli asset di CEX è simile a quella di una banca. Gli utenti salvano i loro soldi in banca e la banca offre loro un conto in cui viene registrato il loro stato finanziario. In altre parole, la banca ha il pieno controllo sul denaro dei suoi clienti.

Ma in un DEX, gli utenti hanno il controllo totale delle proprie risorse. DEX non offre il servizio di custodia dei beni, quindi non può controllare o trasferire i fondi degli utenti.

2. Diversi livelli di sicurezza dei fondi dei clienti

Tutte le risorse degli utenti sono archiviate nei portafogli di CEX, il che probabilmente attirerà gli hacker che vengono per i mucchi di fondi. Per non parlare dei casi in cui gli exchange rubano i soldi degli utenti o addirittura tirano il tappeto.

In un CEX, i rischi provengono principalmente da attacchi di hacker e fughe. Una volta che queste cose accadono, quasi tutti gli utenti ne soffriranno. Al contrario, in un DEX, i rischi risiedono principalmente nella gestione impropria delle chiavi private dei portafogli, quindi la divulgazione della propria chiave privata non danneggia le risorse altrui. I beni degli utenti sono in completa gestione separata.

3. Diversa trasparenza nel trading

La transazione tra gli utenti CEX viene addebitata dalla piattaforma e le informazioni sulla transazione vengono registrate solo sul libro contabile interno di CEX invece che su una blockchain immutabile. Quindi il commercio CEX è anche chiamato commercio off-chain. Poiché il suo processo di transazione non è del tutto trasparente, è facile per una piattaforma CEX ostile modificare i record commerciali.

Tuttavia, gli utenti DEX completano il loro commercio in blockchain. Nel processo, i minatori impacchettano i dati delle transazioni e li trasmettono alla rete, quindi al commercio DEX viene dato un altro nome: commercio on-chain. Una volta che le informazioni di trading vengono inviate alla blockchain, diventano immutabili e disponibili al pubblico. In altre parole, le informazioni commerciali DEX sono più sicure e trasparenti.

4. Esperienza commerciale diversa

Poiché i dati commerciali CEX non vengono inviati alla blockchain, una volta abbinati un ordine di vendita e un ordine di acquisto, il processo di negoziazione può essere molto veloce. Inoltre, la piattaforma è facile da usare, accessibile e fornisce un'offerta e una domanda elevate che possono essere abbinate, il che attira più utenti e quindi si traduce in una migliore profondità del mercato. Ciò aumenta ulteriormente la sua velocità di scambio.

Poiché in una piattaforma DEX, i dati commerciali devono essere emessi su blockchain e le informazioni commerciali devono essere verificate attraverso l'imballaggio e la trasmissione dei produttori di blocchi, l'intero processo richiede più tempo. DEX è relativamente più difficile da usare e quindi un po' più inaccessibile. Quando si tratta di transazioni inter-blockchain di asset come il commercio tra Bitcoin ed Ethereum, sono necessarie tecnologie inter-chain più complesse. Poiché molti DEX non dispongono di un supporto relativamente tecnico, non possono offrire tante operazioni quanto le loro controparti centralizzate.

In una parola, la transazione CEX è più veloce, più accessibile e più user-friendly rispetto a DEX.