DEX

ما هو DEX؟

DEX هو الجزء الأساسي من DeFi. يتم استخدامه لتسهيل تداول الأصول والسيولة في النظام البيئي بأكمله. بالنسبة لمعظم المستخدمين ، فإن المفهوم الأول الذي يحتاجون إلى التعامل معه هو DEX عند دخولهم عالم DeFi. أفترض أنك جربت Uniswap (أكبر DEX على ETH) من قبل؟

معنى DEX

اختصارًا للتبادل اللامركزي ، DEX هو تبادل قائم على blockchain. بدلاً من تخزين أصول الاستخدامات والبيانات الشخصية في الخوادم ، فإنها تعمل فقط كبنية أساسية لمطابقة البائعين مع المشترين بناءً على احتياجاتهم لبيع وشراء الأصول الرقمية. بدعم من محركات المطابقة ، يحدث هذا النوع من التداول مباشرة بين المشاركين (من نظير إلى نظير).

مزايا DEXs

تخزن البورصة المركزية (CEX) وتتحكم في أصول عملائها في حين أن DEX لن تفعل ذلك.

في DEX ، يتم إضفاء اللامركزية على الأصول من قبل المستخدمين أو برامج التبادل. من خلال القيام بذلك ، لن يكون هناك كيان واحد يستحوذ على جميع العملات المشفرة في البورصة. وبالتالي ، يمكن تقليل الخسارة بشكل كبير.

سمتان رئيسيتان لـ DEX:

عدم الكشف عن هويته.

ما عليك سوى مفتاح عام لاستخدام CEX. إلى جانب ذلك ، يزعم بعض مؤسسي CEXs أنهم مسؤولون فقط عن تطوير برامج مفتوحة المصدر ، حتى يتمكنوا من تجنب المشكلات المتعلقة بـ KYC و AML.

أمان.

على مدى السنوات العشر الماضية ، شهدت CEXs مثل Mt. Gox و Coincheck أكثر من 30 هجومًا للقرصنة. إن محاولة اقتحام CEXs لسرقة الأصول لم تتوقف أبدًا. كل يوم ، هناك قراصنة يحاولون اكتشاف نقاط الضعف في CEX عبر أساليب مختلفة. نظرًا لتوزيع DEXs عبر شبكة واسعة من أجهزة الكمبيوتر ، فمن الصعب جدًا مهاجمتها. في حالة عدم وجود نقطة وصول ونقطة فشل واحدة ، يكون التداول في DEX أكثر أمانًا.

عيوب DEX

سيولة منخفضة وعمق سوق ضحل

لا يزال DEX أقل شيوعًا من CEX. وبالتالي ، فإن DEXs لديها عدد أقل نسبيًا من العملاء ؛ انخفاض السيولة وحجم التداول.

عدم وجود إعدادات تداول احترافية

ليس من الملائم جدًا لمتداولي DEX استخدام المنصة نظرًا لعدم وجود خيارات تداول كبيرة. في بيئة لامركزية ، من الصعب إلى حد ما تنفيذ التداول الخوارزمي والتداول عالي التردد.

غير مريح

لاستخدام DEX ، تحتاج إلى الاتصال بـ DApp وحتى تثبيت عميل DEX غير متصل بالإنترنت. لإكمال التداول ، قد تحتاج إلى تزويد جهاز الكمبيوتر الخاص بك بعقدة مستقلة والبقاء على الإنترنت.

الاختلافات بين DEXs و CEXs

الاختلافات بين DEXs و CEXs هي كما يلي:

ضوابط مختلفة على أموالك

في CEX ، تتولى المنصة مسؤولية أصول المستخدمين. يحتاج المستخدمون إلى تحويل أموالهم إلى محافظ CEX. وظيفة حفظ الأصول في CEX مماثلة لوظيفة البنك. يقوم المستخدمون بحفظ أموالهم في البنك ويقدم لهم البنك حسابًا يتم فيه تسجيل وضعهم المالي. بمعنى آخر ، يتمتع البنك بالسيطرة الكاملة على أموال عملائه.

ولكن في DEX ، يتحكم المستخدمون بشكل كامل في أصولهم. لا تقدم DEX خدمة حفظ الأصول ، لذلك لا يمكنها التحكم في أموال المستخدمين أو تحويلها.

مستويات الأمان المختلفة لأموال العملاء

يتم تخزين جميع أصول المستخدمين في محافظ CEX ، والتي من المحتمل أن تجذب المتسللين الذين يأتون للحصول على أكوام من الأموال. ناهيك عن الحالات التي يسرق فيها التبادل أموال المستخدمين أو حتى يسحب البساط.

في CEX ، تأتي المخاطر بشكل أساسي من هجمات القراصنة وفرارهم. بمجرد حدوث هذه الأشياء ، سيعاني جميع المستخدمين تقريبًا. على النقيض من ذلك ، في DEX ، تكمن المخاطر بشكل أساسي في التعامل غير السليم مع المفاتيح الخاصة للمحافظ ، وبالتالي فإن تسريب المفتاح الخاص لا يضر بأصول الآخرين. تخضع أصول المستخدمين لإدارة منفصلة كاملة.

شفافية مختلفة في التداول

يتم خصم المعاملات بين مستخدمي CEX من خلال النظام الأساسي ويتم تسجيل معلومات المعاملة فقط في دفتر حسابات CEX الداخلي بدلاً من تسجيل blockchain غير القابل للتغيير. لذلك يُطلق على تجارة CEX أيضًا اسم التجارة خارج السلسلة. نظرًا لأن عملية المعاملات الخاصة بها ليست شفافة تمامًا ، فمن السهل على منصة CEX المعادية تغيير السجلات التجارية.

ومع ذلك ، يكمل مستخدمو DEX تجارتهم في blockchain. في هذه العملية ، يقوم عمال المناجم بتعبئة بيانات المعاملات والبث إلى الشبكة ، لذلك يتم إعطاء تجارة DEX اسمًا آخر - التجارة عبر السلسلة. بمجرد إرسال معلومات التداول إلى blockchain ، تصبح غير قابلة للتغيير ومتاحة للجمهور. بمعنى آخر ، تعتبر معلومات تداول DEX أكثر أمانًا وشفافية.

تجربة تجارية مختلفة

نظرًا لأن بيانات تداول CEX لا يتم إرسالها إلى blockchain ، فبمجرد مطابقة طلب البيع وأمر الشراء ، يمكن أن تكون عملية التداول سريعة جدًا. إلى جانب ذلك ، فإن النظام الأساسي سهل التشغيل ويمكن الوصول إليه ويوفر ارتفاعًا في العرض والطلب يمكن الاقتران بهما ، مما يجذب المزيد من المستخدمين ، وبالتالي يؤدي إلى عمق سوق أفضل. هذا يزيد من سرعة تداولها.

نظرًا لأنه في منصة DEX ، يجب إصدار بيانات التجارة على blockchain ويجب التحقق من المعلومات التجارية من خلال التعبئة والبث لمنتجي الكتل ، تستغرق العملية برمتها مزيدًا من الوقت. يعد تشغيل DEX أكثر صعوبة نسبيًا ، وبالتالي يتعذر الوصول إليه قليلاً. عندما يتعلق الأمر بالمعاملات بين blockchain للأصول مثل التجارة بين Bitcoin و Ethereum ، هناك حاجة إلى تقنيات أكثر تعقيدًا بين السلاسل. نظرًا لأن العديد من DEXs ليس لديها دعم فني نسبيًا ، فلا يمكنها تقديم العديد من الصفقات مثل نظيراتها المركزية.

باختصار ، تعتبر معاملة CEX أسرع وأسهل في الوصول إليها وأكثر سهولة في الاستخدام من DEX.